Wat zijn inverse ETF’s?
Een inverse ETF is een ETF die is samengesteld met behulp van verschillende derivaten om te profiteren van een daling van de waarde van een onderliggende benchmark.
Inverse ETF’s stellen je in staat om geld te verdienen wanneer de markt of de onderliggende index daalt, waarbij je niet short hoeft te gaan.
Wanneer kies je voor inverse ETF’s
Als je een koersdaling verwacht, kun je je aandelen of ETF’s verkopen en weer terugkopen als de koers lager is. Een ingewikkelde en dure manier om te profiteren van een koersdaling.
Je zou ook kunnen kiezen om short te gaan. Je verkoopt aandelen die je niet hebt, om deze op een later tijdstip terug te kopen met het idee dat de koers dan een stuk lager ligt.
Op sommige markten en bij enkele brokers is dat niet mogelijk. Verder loop je een relatief groot risico als de koers toch de andere kant op gaat. Niet ideal dus, zeker niet als je een relaxte belegger wilt zijn.
Kortom een inverse ETF is een makkelijke en praktische oplossing. Je kunt deze etf zolang in portefeuille houden als je wilt. En deze pas verkopen bij de beoogde koers.
De 10 Populairste Inverse ETF’s
| Ticker | Naam ETF | Leverage | Assets M |
| SH | ProShares Short S&P 500 | -1x | $2,908.98 |
| SQQQ | ProShares UltraPro Short QQQ | -3x | $1,574.04 |
| SDS | ProShares UltraShort S&P 500 | -2x | $1,105.78 |
| SPXU | ProShares UltraPro Short S&P 500 | -3x | $909.94 |
| PSQ | ProShares Short QQQ | -1x | $789.84 |
| SPXS | Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares | -3x | $754.80 |
| SDOW | ProShares UltraPro Short Dow30 | -3x | $536.19 |
| TZA | Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | -3x | $529.27 |
| RWM | ProShares Short Russell 2000 | -1x | $446.27 |
| DOG | ProShares Short Dow 30 | -1x | $433.04 |
(overzicht okt 2020)
Kan je ook inverse ETF’s kopen op bijv. goud of olie
Ja dat kan. Inverse ETF’s worden aangeboden op alle indices, markten, landen, onroerend goed, valuta, edelmetalen, commodities enz. Het aanbod is enorm. Via websites van etfdb.com en Morningstar kun je ze vinden.
Bij wie kun je in inverse ETF’s handelen?
Voor de introductie van de PRIIP kon je bij Binck en Lynx handelen in de meest gangbare ETF’s op de NYSE (aanbod van DeGiro was beperkter). Lynx had het grootste aanbod ETF’s. Daar zaten ook veel inverse ETF’s bij.
Meldingen brokers bij een kooporder
Als je nu probeert om een ETF zoals SPY, LABD of FAZ te kopen, krijg je een melding dat dat niet mogelijk is.
Door de PRIIP regelgeving kun je nu geen Amerikaanse ETF’s meer kopen.
Veel beleggers zijn daar niet blij mee. Regelmatig wordt gevraagd om dit op te heffen, maar het is niet duidelijk wanneer er weer in Amerikaanse ETF’s gehandeld kan worden.
Als je nog ETF’s in je portefeuille hebt, mag je deze gewoon laten staan. Of verkopen.
Alternatief om toch te handelen in een inverse ETF
Stel je wilt short gaan op de S&P
- Je kunt een put optie op de SPY nemen
- Je kunt een call optie op de SH nemen
- Je kunt een put optie schrijven op de SH met het doel aangewezen te worden en deze in bezit te krijgen
1 Put kopen op de SPY bij Lynx of Binck
Dit kan alleen bij Bicnk en Lynx (DeGiro en Flatex hebben geen mogelijkheden om opties te kopen op de SPY
- Typ in SPY (let op dat het de SPY in USD moet zijn)
- Klik op de tab opties
- Kies de put optie (expiratie en onderliggende waarde) die je wilt kopen
In onderstaande plaatjes zie je SPY 18 juni 20121 put 200.
1 call optie kopen op de SH
- Geef in het zoekvakje SH in.
- Bij Lynx krijg je direct de juiste ETF te zien
- Bij Binck krijg je een enorme lijst, maar niet de ETF die je zoekt.
- Probeer het opnieuw met de volledige naam ProShares Short S&P 500 Geen resultaat. Deze is (momenteel) niet opgenomen in de producten van Binck
Put optie schrijven om deze in portefeuille te krijgen
Alleen bij Lynx is dat mogelijk voor deze inverse ETF.
- Geef SH in in het zoekvak. Bovenaan verschijnt PROSHARES SHORT S&P500 (SH)
- Klik op de [tab] op opties
- Selecteer de expiratiedatum en de uitoefenprijs. In dit voorbeeld heb ik de SH-202011 20 put geselecteerd en een prijs van $ 0.75 ingegeven
- Als de prijs onder de $ 20.00 komt op expiratiedatum zal ik aangewezen worden om 100 ETF’s af te nemen voor $ 2,000.00. Als de prijs er boven blijft heb ik $ 75,00 premie verdiend. En zal ik nog een keer een optie schrijven.
